Cost Disease in Consumption and Spectatorship Management: A Cross-Country Study of the Value Creation Mechanism in the Performing Arts

Li-Min Lin, Yi Lin

Li-Min Lin (PhD, School of Arts, Peking University) is a researcher at the National Centre for Research into Intercultural Communication of Arts (NCRICA), Peking University, and a lecturer at the College of Arts, Guangdong University of Foreign Studies. Her research interests centre on theatre and value and mass performance on a micro level.
Yi Lin, School of Arts, Peking University, focuses her research on arts management, marketing and intercultural communication of arts. She is Director, National Centre for Research into Intercultural Communication of Arts (NCRICA); Vice President, China Arts Administration Education Association; Chairperson and Specialist, International Advisory Board for Promotion of Chinese Arts and Culture, Confucius Institute Headquarters; and Inspector and board member, Asia Theatre Education Centre.

ABSTRACT 
This study examines value creation in the performing arts, applying Baumol’s cost disease theory in a twocountry study (the United States and China). The study applies value creation and cost disease theory in a novel manner by taking a consumer perspective, thus extending the theories to the discussion of the concept of time while asserting the effectiveness of economies of scale. This work uses observation and structured interviews in a case study framework. The findings show that the value creation mechanisms of the two production systems are spatial fix and mass spectatorship in advance, signalling a battle for attention. From management of time in production to cost disease in consumption, the study draws new conclusions based on the 50-year-old cost disease theory.
KEYWORDS
Live performing arts, cost disease, economies of scale, value, time
RÉSUMÉ
Cette étude se penche sur la création de valeur dans le domaine des arts de la scène, en appliquant la théorie de la “maladie des coûts” de Baumol et Bowen à deux pays (États-Unis et Chine). Elle utilise la théorie de la création de valeur et la loi de Baumol de manière nouvelle, c’est-à-dire en adoptant le point de vue des consommateurs, et en élargissant ainsi la théorie et la loi à l’examen du concept de temps, tout en affirmant l’efficacité des économies d’échelle. L’enquête a été réalisée grâce à des entrevues structurées et des observations d’études de cas. L’étude montre que les mécanismes de création de valeur des deux systèmes de production sont le développement de nouveaux marchés et la capacité à disposer d’un public de masse, ce qui implique un contexte de concurrence pour attirer l’attention des spectateurs. De la gestion du temps durant la production à la “maladie des coûts” dans la consommation, cette étude tire une nouvelle conclusion de la loi de Baumol et Bowen, 50 ans plus tard.
MOTS CLÉS 
Arts de la scène, maladie des coûts, économies d’échelle, valeur, temps
RESUMEN 
Aplicando la teoría de la enfermedad de los costos de Baumol y Bowen, los autores de este artículo examinan la creación de valores en las artes escénicas mediante un estudio de dos países (EE. UU. y China). En él se recurre de manera novedosa a las nociones de creación de valor y a la teoría de la enfermedad de los costos usando la perspectiva del consumidor, extendiendo por ende dichas teorías al concepto del tiempo y reiterando a la vez la eficacia de las economías de escala. Este trabayo utiliza la observación y entrevistas estructuradas en el marco de un estudio de caso. Los resultados muestran que los mecanismos de creación de valor de los dos sistemas de producción son el arreglo espacial y los espectáculos de masa por adelantado, lo que indica una lucha para atraer la atención. Desde la gestión del tiempo en producción a la enfermedad de los costos en el consumo, en este artículo se presenta una nueva conclusión sobre la teoría de la enfermedad de los costos, una teoría que tiene ya cincuenta años.
PALABRAS CLAVE 
Artes escénicas, enfermedad de los costos, economías de escala, valor, tiempo